회사에서 퇴직연금 유형을 고르라는 안내를 받으면 DC형과 DB형 앞에서 멈칫하게 돼요. 이름은 비슷한데 퇴직금을 받는 방식이 완전히 달라서, 같은 회사에 같은 기간 다녀도 최종 금액이 수천만 원씩 벌어질 수 있어요.
이 글에서는 두 제도의 구조부터 계산 방식, 어떤 조건에서 어느 쪽이 유리한지, 시뮬레이션 수치와 갈아타기 전 주의점까지 순서대로 비교해요.
DB형과 DC형, 누가 운용하고 누가 책임지나
DB형은 확정급여형이에요. 퇴직할 때 받을 금액이 미리 정해져 있고, 회사가 적립금을 운용해요. 운용이 잘 돼도 못 돼도 근로자가 받는 금액은 같고, 투자 위험은 회사가 부담해요.
DC형은 확정기여형이에요. 회사가 근로자 계좌에 일정 금액을 넣어 주고, 그 돈을 어디에 투자할지는 근로자가 직접 골라요. 운용 성과에 따라 최종 수령액이 달라지고, 수익이든 손실이든 근로자 본인이 책임져요.
KB금융의 퇴직연금 안내는 이 구조를 “DB형은 회사가 운용을 담당하고 퇴직 시 확정된 금액을 받는다, DC형은 근로자가 직접 운용하며 결과에 따라 변동된다”로 정리해요. 결국 핵심 질문은 하나예요. 운용 위험을 회사가 질 것인지, 내가 질 것인지예요.
퇴직금 계산 방식의 차이
DB형의 퇴직금은 퇴직 시점 직전 3개월 평균임금에 근속연수를 곱해 계산해요. 계산이 퇴직 시점 임금에 좌우되기 때문에, 퇴직 직전에 월급이 높은 사람일수록 받는 돈이 커져요. 승진과 호봉이 꾸준히 오르는 조직에 유리한 이유예요.
DC형은 회사가 매년 근로자 연간 임금총액의 12분의 1 이상을 계좌에 입금해요. 매달 월급의 한 달치를 1년에 걸쳐 쌓는 것과 같아요. 이 금액은 연 1회 이상 현금으로 넣어야 하고, 쌓인 돈에 투자 수익이 더해지거나 깎여요.
- DB형 공식: 퇴직 직전 3개월 평균임금 × 근속연수예요. 마지막 임금이 결과를 결정해요.
- DC형 공식: 매년 임금총액의 1/12씩 적립한 금액에 운용 손익을 더해요. 해마다 쌓이는 돈이 기준이라 임금이 오르는 속도와 상관이 적어요.
어떤 사람에게 DB형이 유리한가
대기업이나 공기업처럼 임금이 꾸준히 오르는 회사에 다니는 경우가 대표적이에요. 임금상승률이 높으면 퇴직 직전 임금이 크게 올라 있으니 DB형 계산식의 결과도 커져요.
한 회사에서 10년 이상 장기 근속할 예정이거나 투자 경험이 없어서 원금 손실이 부담스러운 사람도 DB형이 마음이 편해요. 운용 걱정 없이 정해진 금액을 받으니까요.
반대로 회사의 재무 상태가 나쁘면 DB형은 약점이 있어요. 회사가 적립금을 충분히 쌓지 못한 채 위기를 겪으면 퇴직금 수령에 불안이 생길 수 있어서, 회사 상황을 함께 보는 것이 좋아요.
어떤 사람에게 DC형이 유리한가
중소기업이나 스타트업처럼 임금상승률이 낮은 곳에서는 DC형이 유리한 경우가 많아요. DB형은 임금이 조금밖에 안 오르면 계산 결과도 작은데, DC형은 직접 운용한 수익률이 임금상승률을 넘으면 더 많이 받아요.
연 5% 이상의 투자 수익을 낼 자신이 있는 사람, 임금피크제가 예정된 사람, 이직이 잦아서 계좌를 옮겨 다녀야 하는 사람에게도 DC형이 맞아요. 임금피크로 마지막 몇 년 임금이 줄어들면 DB형은 오히려 손해가 되기 쉬워요.
이직이 잦은 사람은 DC형 계좌를 IRP로 옮겨 이어서 관리하는 방식이 자연스러워요. 퇴직할 때마다 정산받지 않아도 되니 노후 자금을 끊김 없이 쌓을 수 있어요. 검색된 여러 금융 자료가 공통적으로 꼽는 기준은 임금상승률 4% 안팎이에요. 이보다 임금이 빠르게 오르는 회사는 DB형, 그보다 낮으면 DC형을 검토하라는 식이에요.
시뮬레이션으로 보는 수령액 차이
유리지갑(Glasswallet)의 30년 시뮬레이션은 입사 시 연봉 4천만 원에 연 3% 임금 인상을 가정했어요. 이 조건에서 DB형은 약 2억 3,600만 원이 나와요. DC형은 운용 수익률이 연 5%면 약 3억 3,200만 원, 연 3%면 약 2억 4,300만 원이에요.
수익률이 임금상승률과 같은 3%일 때는 DC가 DB보다 조금 앞서는 정도예요. 그런데 수익률이 5%로 올라가면 격차가 최대 9,600만 원까지 벌어지고, 반대로 수익률이 임금상승률보다 낮으면 DC가 밀려요.
‘돈 계산 노트’의 20년 시뮬레이션도 비슷한 방향이에요. 연봉 5,000만 원, 근속 20년, 임금상승률 3% 조건에서 DC형 수익률이 연 5%면 DB형보다 30,371,677원을 더 받는 것으로 계산됐어요. 두 시뮬레이션 모두 가정을 바꾸면 결과가 달라지는 모의 계산이라, 실제 결과가 아니라 방향을 보는 자료예요.
DB에서 DC로 갈아탈 때 주의점
가장 큰 함정은 되돌릴 수 없다는 점이에요. DC형으로 이전된 적립금은 다시 DB형으로 돌릴 수 없다고 안내돼요. 임금이 급격히 오르는 시기가 뒤늦게 온다면 DB형에 남아 있는 편이 나았을 수도 있어서, 전환은 신중해야 해요.
결정 전에 확인하면 좋은 항목은 세 가지예요. 첫째, 앞으로 5~10년 내 예상 임금상승률이에요. 둘째, 임금피크제 적용 여부와 시점이에요. 셋째, 본인이 원금 손실이 있는 상품에 스스로 투자할 수 있는지예요.
DC형을 택하더라도 방치하면 의미가 없어요. 원리금 보장 상품에만 넣어 두면 수익률이 임금상승률을 따라가지 못할 수 있으니, 자신의 위험 성향에 맞게 주기적으로 상품을 점검해야 해요. 개인이 직접 가입해 운용하는 IRP는 직장인뿐 아니라 자영업자도 가입할 수 있어서 DC형 적립금을 옮겨 관리하는 통로로 쓰여요.
정리하면 임금이 빠르게 오르고 한 회사에 오래 다닐 사람은 DB형, 임금 인상이 더디거나 이직이 잦고 운용에 자신 있는 사람은 DC형이 맞아요. 유형이 정해지면 되돌리기 어려우니, 회사 임금 체계와 본인 투자 성향을 함께 놓고 정하세요.